Особенности инвестирования в клубный бизнес

Что такое инвестиции в бизнес проекты. Прибыль, риски

Бизнес – древнейшая сфера деятельности, которая позволяет получать доход. Сферы деятельности возможны разные, чтобы зарабатывать, можно не только открывать собственное дело, но и делать инвестиции в бизнес, который уже есть или планирует открываться, получая затем дивиденды от его расширения, развития.

Почему стоит инвестировать в бизнес

Частный инвестор может вкладывать личные сбережения в любое дело, главное понимать риски и с умом выбирать направление деятельности. При грамотном подходе он обеспечит себя пассивным доходом надолго – то есть будет получать стабильную прибыль, прикладывая минимум усилий. При этом инвестирование в бизнес не предполагает наличия крупных свободных активов – для участия в проекте достаточно небольших сумм.

Сделанные в развитие предпринимательского дела вложения будут приносить прибыль долговременно. Чтобы обрести финансовую независимость, нужно изменить мышление и создать четкий план. О том, во что можно, а во что лучше всего вкладываться, вы узнаете далее.

Особенности инвестирования в бизнес

Инвестирование в бизнес-проекты – перспективная идея. Разными могут быть входные суммы, степень участия инвестора, прочие параметры. На собственном бизнесе перечень вариантов не заканчивается.

Итак, вкладываться можно в:

  1. Свое дело – отдачи от вложений придется ждать долго, кроме денег, нужны идеи, время.
  2. Доли – в данном случае собственников-инвесторов будет несколько. Открыться полностью с нуля самому сложно, в кооперации с кем-то делать это будет намного проще. Возможно разное деление сфер влияния – например, один партнер вкладывается больше финансами, а второй ресурсно (управляет предприятием).
  3. Стартапы – то есть новые проекты. Готового бизнеса нет, инвестор вкладывается в идею, перспективность которой может оценить по списку предоставляемых документов, бизнес-плану.
  4. Акции – это прямые инвестиции в развитие компании. Вы покупаете ценную бумагу, которая подтверждает право собственности на часть бизнеса. По акциям можно получать регулярные дивиденды, продавать и покупать, зарабатывая на разнице с учетом динамики цен.
  5. Облигации – документы, подтверждающие, что инвестор одолжил деньги компании. Риски ниже, чем по акциям.

Каждый способ имеет свои особенности, подводные камни и прибыльность.

Основные классификации инвестирования

Инвестиции в бизнес-проекты бывают разными – предусмотрен отдельный классификатор для их разделения. Основные признаки:

  1. Право собственности – свое или чужое дело. Вариант на работы на себя – самый интересный и сложный.
  2. Объемы вложений – частичное или полное финансирование. Частичное – это и есть долевое участие.
  3. Этапы инвестирования – вложения в стартапы или функционирующие проекты. Номинально в первом случае риски выше, но фактически прогореть есть шансы всегда.
  4. Форма прибыли – пассивный либо активный доход. Активный предполагает непосредственное участие инвестора в управлении компанией.
  5. Вид – портфельные и прямые инвестиции. Прямые предполагают вложение денег в активы определенной компании, портфельные – в разные организации.

Данные типы могут комбинироваться – например, деньги вкладываются в стартап, напрямую, доход будет пассивным.

Как выбрать бизнес для инвестирования

Грамотный выбор бизнеса для инвестирования – это половина успеха. Специалисты выделяют следующие моменты:

  1. Поиск через краудинвестинговые платформы – оптимальный вариант для новичков, капитал в целях снижения рисков можно распределять сразу между несколькими проектами. Прибыль – роялти, возврат тела долга с процентами (по сути, кредит), доля в компании.
  2. Попробовать себя в роли бизнес-ангела – то есть вкладывать ресурсы в встартапы. Самый простой способ снизить риски – разбираться в той сфере деятельности, где работает компания.
  3. Вести поиск через клубы инвесторов – в данном случае деньги передаются клубу, а администратор подбирает проект за комиссию.
  4. Делать ставку на венчуры – пассивную инвестиционную схему. Главный минус венчуров в России – низкий уровень развития.
  5. Этот способ представляет собой пассивное инвестирование. Инвестор должен только оплачивать комиссию, всю остальную работу сделают специалисты.

Смотрите на качество составления, реальность бизнес-плана, профессиональный уровень бизнеса, который привлекает деньги на развитие. Малорисковые сферы являются таковыми относительно – нет на 100% верного способа определить, прогорит эта ИТ-фирма или нет, несмотря на высокую популярность ИТ-сегмента.

Лучшие инвестиции в стартапы

Стартап – новый проект, который находится на стадии планирования, привлечения капитала, запуска. Инвестор, вкладываясь в проект, принимает на себя связанные с его развитием риски и может претендовать на значительную часть прибыли (до 90%). За управление отвечает автор идеи.

Основные направления инвестирования в стартапы:

  1. Малый бизнес – магазины, веб-студии, ивент-агентства и так далее.
  2. Производство – предприятие, которое занимается изготовлением чего-либо.
  3. Бизнес в Интернете – например, онлайн-магазин или художественная мастерская, у которых нет обычного офиса, или есть, но он не используется для приема клиентов.
  4. Услуги по ремонту – одежды, обуви, техники. Они востребованы постоянно, обещают не огромный, зато гарантированный доход.
  5. Бизнес по франшизе – для покупки готовой схемы нужны вложения, которые у предпринимателя есть не всегда. Инвестиции в бизнес по франшизе – не самый дешевый, зато практически беспроигрышный вариант.

Плюсы и минусы инвестирования в бизнес

Делать инвестиции в отельный бизнес, бизнес по франшизе или лучше поискать другой способ приумножения капитала? Чтобы дать себе ответ на этот вопрос, нужно оценить плюсы и минусы схемы.

Преимущества инвестирования в бизнес:

  1. Доступны самые разные направления, формы для совершения вложений.
  2. Размеры капитала не важны – вариант найдется в любом случае.
  3. Инвестор может влиять на работу компании, принимать участие в управлении ее процессами.
  4. Возможность получать пассивный доход.
  5. Неограниченные перспективы для развития, заработка в долгосрочной перспективе.

Главный недостаток – высокие риски потери денег, при непродуманном подходе можно лишиться всего капитала. Для успешного активного инвестирования нужны время, силы, знания, опыт, в случае с долевыми вкладчиками нередко развиваются разногласия. Отдача от инвестиций может быть нестабильной – нужно готовиться к любому варианту развития событий. Если стартап долгосрочный, доход вы начнете получать нескоро.

Возможные риски

Инвесторы при вложении денег в бизнес-проекты несут финансовые, юридические, организационные, экономические риски. Для управления рисками нужно закрепить отношения сторон (тот, кто вкладывает, и тот, в кого вкладывают) в договоре. Это поможет вернуть хотя бы часть денег при провале инвестсхемы.

Важна точная предварительная оценка эффективности выбранной схемы, прогнозы относительно вероятности ее успеха, сроков окупаемости. Бизнес-план анализируйте тщательно, по разделам, особенно внимательно проверяйте расчеты. По этой причине вкладывать деньги рекомендуется в ту сферу, в которой вы разбираетесь. Есть смысл привлечь для оценки эффективности проекта стороннего специалиста.

Клубные инвестиции

«Когда ко мне приходят и предлагают управлять моими деньгами, ощущение, будто я умер и ко мне прислали гробовщиков. А я живой и сам могу управлять не хуже» — так финансист Дмитрий Кушаев пересказывает рассуждения одного из своих деловых партнеров. Люди с деньгами стали все меньше доверять профессиональным управляющим, ведь их работа не раз омрачалась полукриминальными скандалами и плачевными результатами. Иностранные фонды тоже не могут гордиться доходностью. В 2013 году индекс хедж-фондов Bloomberg Hedge Funds Aggregate Index проиграл индексу S&P 23%.

И такие инвесторы, как Кушаев, предпочитают сами искать проекты, инвестировать и делить риски вместе с партнерами. Подобные инвестиции узкого круга людей сами они называют клубными. Не все инвестиционные клубы закрытые, ко многим можно присоединиться, имея рекомендации или просто несколько миллионов долларов в кармане. Клубные инвестиции не редкость на российском рынке, говорит сопредседатель совета директоров ИК «Третий Рим» Андрей Мовчан. «Есть бизнесмены, которые с опасением относятся к управляющим — они управляют не своими деньгами, значит берут на себя большие риски, — объясняет Мовчан. — А есть бизнесмены, которые винят управляющих, связанных инвестиционными комитетами и процедурами, за медлительность в принятии инвестиционных решений». Впрочем, клубные инвестиции подойдут не всем бизнесменам. «Для этого нужно иметь время и способность уделять равное внимание разным проектам», — говорит Михаил Кокорич, бывший владелец сети бытовой техники и электроники «Техносила» и партнер Кушаева по инвестициям.

Клуб финансиста

Кушаев — инвестиционный банкир, работал в разное время в UBS, ING, «Тройке Диалог», а сейчас представляет в России крупнейшую в мире фирму прямых инвестиций Blackstone ($260 млрд под управлением). И в отличие от работодателя сам он вместе с партнерами активно вкладывает в российский бизнес. В инвестиционный клуб Кушаева входят предприниматели из его круга общения — бывшие партнеры по советам директоров, знакомые и клиенты. Год назад он инвестировал $10 млн в компанию Dauria Aerospace, производящую спутники для самых разных целей — от навигации до связи. Dauria стала первой компанией в России, запустившей частные спутники, старт был в июне 2014 года. Совладелец и один из основателей Dauria — Кокорич, Кушаев не был с ним знаком, узнал о перспективном проекте из СМИ и предложил основателю деньги и идеи. Мировой рынок только космической фотосъемки Dauria оценивает в $2–3 млрд.

Первые прямые инвестиции для себя Кушаев совершил в 2002 году, когда работал в «Тройке Диалог». Тогда он вложился в сеть книжных магазинов «Букбери», которую он создал с однокурсником и одним из основателей «Аптечной сети 36,6» Романом Лолой. К проекту партнеры привлекли владельца английской сети Waterstone’s Тима Уотерстоуна. «Когда я учился в Англии, заметил удобство западного формата магазина с доступом к каждой полке, понятной навигацией и наличием кафе. В России такого не было», — вспоминает Кушаев. Его соинвестором стал знакомый, глава фонда TPG Aurora Максим Щербаков. Партнеры инвестировали по $1 млн. В 2007 году Кушаев, Лола и Щербаков продали свои доли сети структурам миллиардера Олега Дерипаски, по оценкам экспертов, за $12 млн. После чего сеть магазинов обанкротилась.

В 2006 году Кушаев вложился с другим основателем «36,6» Артемом Бектемировым, которому помогал провести IPO аптечной сети, во франшизу магазинов развивающих игрушек Early Learning Center. Через пять лет они продали все 20 магазинов «Детскому миру». Сделку оценивали в $15 млн. Доходность на вложенный капитал составила порядка 35%, говорит Кушаев.

По его словам, клубные инвесторы часто вкладываются в компании, которые по тем или иным причинам не подошли крупным фондам прямых инвестиций. Показательный пример. Инвестиционный комитет фонда Alfa Capital Partners так и не одобрил сделку по покупке доли в крупнейшем в России операторе наружной рекламы News Outdoor (сейчас Russ Outdoor), когда медиамагнат Руперт Мердок продавал свой пакет (79%). В 2011 году Кушаев, который давно знаком с главой Alfa Capital Partners миллиардером Андреем Косоговым, предложил ему провести сделку самостоятельно. Партнеры купили 10% исходя из оценки News Outdoor в $256 млн, Кушаев вошел в совет директоров компании. Выручка Russ Outdoor в 2013 году составила 10,3 млрд руб. Оценивать текущую стоимость своего пакета Кушаев не стал.

Сейчас он рассматривает проекты в потребительском секторе, в сфере мультимедиа. К клубу Кушаева можно присоединиться, имея $5-10 млн. «Поиск партнеров — один из самых сложных вопросов, неправильный выбор может быть чреват потерей денег, — говорит Кушаев. — Главное качество — это цельность натуры человека, стремление «не срезать углы» в отношениях и не манипулировать друг другом. Еще важен track record».

Венчурный клуб

Свои первые большие деньги Вадим Куликов заработал на втором курсе МГТУ им. Баумана в конце 1980-х. Вместе с однокурсником он разрабатывал проекты «Лангепаснефтегаза» в Западной Сибири и получил 10% от заказа нефтяников — 300 000 рублей, огромную по тем временам сумму. Затем в 1990-х он вместе с партнерами вложил $240 000 в компанию «Витрина А» (реклама производственного оборудования на витринах), в 2013 году выручка компании составила $5 млн. В 2007 акционерами «Витрины А» стали Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) и фонд Norum, купившие пакет 39% за $12,8 млн. «Витрина А» планировала IPO, но все изменил кризис 2008 года. И Куликов выкупил доли всех акционеров.

Тогда же он решил основать «Центр инноваций Куликова», который и превратился в клуб инвесторов. Его членами стали знакомые и партнеры Куликова по бизнесу Олег Евдокименко, Дмитрий Коломиец, Евгений Голубчиков. По сути, «Центр инноваций Куликова» — это венчурный фонд. За пять лет партнеры инвестировали более чем в 10 стартапов. В бизнес выросли лишь три: компания «Эковейв» выпускает датчики, контролирующие перепады давления в канализационных трубах, «Интравижн» моделирует математические модели перед началом бурения нефтяных и газовых скважин, «Клинпэт» разрабатывает технологии переработки отходов из пластика. Пока компании приносят немного, совокупная годовая выручка «Эковейва» и «Клинпэта» — около $1 млн в год. «Интравижн» планирует выйти на окупаемость в 2015 году.

«Клубные сделки очень полезны в инвестициях, потому что мы делим риски между собой», — считает Куликов. Дополнительно Куликов и партнеры ищут стартапы, которые могли бы помочь бизнесу их успешных компаний, один из примеров — разработчик компьютерного моделирования для «Интравижн» по заливке в вагоны и танкеры жидкого конденсата.

Другим его партнером по инвестициям стал экс-руководитель рекламного агентства BBDO Moscow Игорь Лутц. Вместе с ним они вложились в стартап, который развивает новые типы коммуникаций в местах продаж. К примеру, сервисы дополненной реальности и indoor-навигации — датчики и приложения, способные представлять дополнительную информацию о товарах или самом магазине. Название этого стартапа Куликов скрывает.

Пару лет назад он был партнером фонда Bright Capital, один из его инвесторов — миллиардер Михаил Абызов. Куликов подбирал для фонда проекты по всему миру. Хотя сам достаточно резко отзывается о передаче средств в управление. «Что может вынести для себя бизнесмен, если передаст деньги в управление, чему он может научиться? На мой взгляд — ничему», — уверен Куликов. В качестве партнеров он ищет тех, кто смог бы поделиться своими знаниями и умениями в инженерии и математике и найдет время участвовать в развитии проектов. «Большие деньги не нужны, чеки для вложений в стартапы составляют лишь сотни тысяч и миллионы рублей», — говорит Куликов.

Волейбольный клуб

Павел Шишкин в 1990-х играл в волейбол за сборную СССР и России и за японский клуб JT из Хиросимы. В конце 1998 года он открыл в Москве на Петровке ресторан «Шишка» и получил первый предпринимательский опыт. После завершения спортивной карьеры в итальянском клубе «Кваттро Торри» Шишкин отправился в бизнес-школу в Гренобль. «После спортивной карьеры нужно заниматься образованием, иначе потеряешь деньги, заработанные в спорте, — рассуждает Шишкин. — Для многих знакомых ты становишься хорошим парнем, с которым хотят дружить, но не делать бизнес».

В начале 2000-х в Москве начался бум на рынке недвижимости, Шишкин решил попробовать себя в роли девелопера и выкупил здание своего ресторана. В 2002 году он купил компанию Tactics Group, ее основным активом была аккредитация на проведение аукционов по продаже муниципального имущества и прав аренды на землю в Москве. Эта фирма купила у Банка Москвы недвижимость в центре Москвы — особняк на Долгоруковской улице и участок на пересечении улиц Чаянова и Александра Невского.

В середине 2000-х Шишкин через знакомую гимнастку Амину Зарипову познакомился с главой банка «Открытие» Вадимом Беляевым, а через него — с главой девелоперской компании O1 Properties миллиардером Борисом Минцем и стал его партнером. Они инвестировали в бизнес-центр Vivaldi Plaza (110 000 кв. м) недалеко от Павелецкой площади и комплекс зданий фабрики «Большевик». Сейчас Шишкин оценивает свои активы в $100 млн и надеется, что к 2016 году их стоимость вырастет до $160 млн за счет завершения девелоперских проектов.

Первым опытом клубного инвестирования стала для Шишкина помощь родной сестре Юлии. В 2002 году он дал ей $100 000 на развитие бизнеса — с 2001 года Юлия привозила из Кореи в Россию и продавала волосы для наращивания. Сейчас сеть Hairshop объединяет 10 салонов в Москве, годовой оборот — 1 млрд рублей. Есть салоны и в регионах, где младшими партнерами Шишкина и сестры стали местные предприниматели. Новыми клубными партнерами Шишкина стали Василий Сысоев, владелец логистического бизнеса «ВЭД-сервис», и ресторатор Александр Виноградов, шеф-повар заведения «Кавказская пленница». «Когда комплекс на Павелецкой был готов, я понял, что там будет работать 6000 человек и их надо кормить», — рассказывает Шишкин. Так появился проект Smart Food — гастрономические столовые в бизнес-центрах. Сейчас у партнеров два кафе с дневным оборотом около 1 млн рублей. Средний чек — 350 рублей. По словам Шишкина, у них есть уже 20 заявок от бизнес-центров.

Шишкин не привлекает деньги для своих проектов и не отдает собственные средства в управление, он старается инвестировать с проверенными людьми из своего круга общения. «Если управляющий готов разделить со мной рыночные риски, я бы согласился, но такого не бывает, — объясняет свою позицию Шишкин. — Для меня важно делать бизнес с теми, кого знаю и понимаю, с кем был совместно пережитый опыт. Если этого не будет, то даже блестящие компетенции не помогут избежать проблем».

Инвестиции в бизнес — что это такое, с чего начать и где найти деньги для вложений?

Бизнес предполагает вложение денег. Инвестиции в бизнес приумножают капитал, становятся источником пассивного дохода. Здесь не нужно иметь большой стартовый капитал. Важнее дисциплинированность, готовность к обучению и меняющимся условиям предпринимательства.

Варианты инвестиций в бизнес

Средства вкладывают в свой или чужой проект. Каждый вид инвестиций в бизнес имеет преимущества и недостатки. Выбор зависит от финансовых возможностей и целей инвестора.

Свой бизнес Чужой бизнес
Свободное время Поначалу отнимает много времени Вид инвестиций в бизнес требует минимальных временных затрат
Самореализация Обретение возможности развиваться в любимом деле и получать прибыль Вложение инвестиций в бизнес третьего лица не предполагает участие инвестора в развитии компании. Предложение вклада равноценно помощи
Риск Инвестиции в развитие бизнеса предполагают 100%-ю ответственность за вложенные деньги Доля ответственности и риска снижена распределением ее между всеми участниками проекта, независимо от того, вкладывались ли собственные средства, брался ли кредит или были инвестиции в бизнес под залог
Экспертность Требуются знания ведения бизнеса и профессиональные навыки в выбранной отрасли Инвестиции в чужой бизнес требуют знаний инвестирования, остальные вопросы решает руководство проекта
Объем вложений Инвестиции в развитие бизнеса производятся владельцем в полном объеме Вкладчик сам определяет сумму вклада, исходя из потенциальной выгоды и финансовых возможностей

Собственный стартап — вид инвестиций в бизнес. Он требует материальных вложений, трату сил, времени и применение профессиональных навыков. Без финансовой возможности продвижения собственного проекта можно сделать инвестиции в чужой бизнес. Сумма вклада определяется заранее, а риски распределяются пропорционально между всеми участниками проекта. Варианты инвестиций в бизнес:

  • покупка ценных бумаг предприятия . Распространенная схема привлечения денежных масс предприятием — выпуск акций или облигаций. Успешное использование метода потребует изучения экономической литературы, специфики формирования цены и опыта покупки ценных бумаг. Способна приносить стабильную прибыль в долгосрочной перспективе. Перед вложением инвестиций в бизнес предприятия нелишним будет ознакомиться с его финансовой отчетностью, поведением котировок компании в прошлом, выяснить репутацию проекта;
  • инвестиции в бизнес частного лица не требуют больших сумм, но приносят прибыль в долгосрочном периоде. Сделка требует тщательного анализа, проверки работы субъекта и актуальности выпускаемой продукции на рынке. При грамотном подходе к вложению однократная инвестиция в бизнес частного лица способна стать источником стабильного дохода;
  • инвестиции в долю бизнеса — оптимальный вариант инвестиций в бизнес при отсутствии материальной возможности открытия собственного дела. Степень владения и ответственности делится между участниками проекта пропорционально размеру инвестиции в долю бизнеса. Условия долевого участия заранее прописываются в уставных документах предприятия;
  • инвестиции за долю в бизнесе . Вкладчику поступают предложения приобретения части проекта. Отличие от предыдущего вида вложений заключается в форме собственности. В первом случае прибыль носит денежный характер. А в случае инвестиций за долю в бизнесе приобретаются материальная составляющая стартапа и права долевого участия в управлении проектом;
  • инвестиции в проекты малого бизнеса или стартапа . Сравнительно бюджетный вид инвестиций в бизнес, требующий тщательного изучения ниши. Молодые предприятия не имеют гибкости крупного предприятия с многокомпонентным производством. Инвестиция в проекты малого бизнеса повышает риски, но дает возможность приобретения крупного предприятия по бросовой цене;
  • паевые инвестиционные фонды (ПИФ) — форма пассивного дохода, позволяющая совершать вложения инвестиций в бизнес без собственного вмешательства. Здесь важен первый этап — выбор фонда. Проверенная компания способна приумножать инвестиции в бизнес в долгосрочном периоде.

Вложение инвестиций в бизнес: как выбрать проект?

Отношение к инвестированию как к бизнесу превратит вложения в источник пассивного дохода. Но как выбрать объект вложений? Для этого необходимо оценить:

  • поведение руководства компании в прошлом и стратегию развития предприятия . Постоянная смена деятельности — признак нестабильности. Для инвестиций в бизнес-проект нужно искать компании, которые работают на рынке уже не один год и успели зарекомендовать себя с положительной стороны;
  • поведение цены в прошлом . Если котировки ценных бумаг компании показывали хороший рост в прошлом, то шансы на повторение подобного в будущем выше, чем у «спокойных» компаний;
  • возраст организации . Молодой стартап тяжело поддается оценке перспектив для инвестиций в бизнес-проект. Он либо озолотит инвестора, либо прогорит вместе с вложенными средствами. Быстрая прибыль с завышенными рисками или стабильный доход с минимальными просадками? Решает инвестор;
  • востребованность продукта или услуги предприятия на рынке как показатель выгоды инвестиции в развитие бизнеса. Не реклама, а качество и актуальность продукции. Умение рассуждать самостоятельно выделяет успешных инвесторов;
  • глобальность . Проекты, нацеленные на внешний рынок, несут меньше рисков. Это связано с большей областью сбыта продукции и легкостью поиска целевой аудитории. Например, компания по разработке роботизированного пса-поводыря будет иметь больше успеха в странах Европы, чем на постсоветском пространстве;
  • экспертность . В книге Роберта Дж. Хэгстрома «Уоррен Баффет. Как 5 долларов превратить в 50 миллиардов. Простые правила великого инвестора» упоминалось, что Баффет ищет компании, ведущие понятный для него бизнес. В этом можно убедиться на практике. Билл Гейтс и Уоррен Баффет дружат долгое время, но Уоррен никогда не покупал акций Microsoft. Объясняет инвестор поступок отсутствием компетенции в области компьютерных технологий. Зато инвестиции в бизнес-проект Gillette принесли Баффету прибыль в размере 27 % в период с 1984 по 1990 год.

Где найти деньги для инвестиций в бизнес?

Ключевые качества профессионального инвестора — дисциплина, холодный рассудок, выверенная схема работы. Отсутствие одного критерия — путь к потере инвестиционного капитала. Потому оптимальным вариантом остаются инвестиции в бизнес собственных накоплений. Сумма должна быть такая, с которой легко расстаться в случае неудачного прогноза. Иначе мысли о потере средств помешают трезвому выбору и оценке.

Такой вариант, как оформить кредит в банке, совершить инвестиции в бизнес под залог имущества или займа у знакомых допустим в случае точного расчета возможных рисков. Любая инвестиция в бизнес-проект несет возможность потери капитала. Потому важно еще перед взятием долговых обязательств рассчитать возможность выплаты долга из основного источника дохода и настроиться на это морально. В противном случае страх перед неизбежностью помешает трезвой работе и рациональному выбору объекта инвестиций. Создание долгового давления при инвестициях в развитие бизнеса туманит разум и увеличивает риск срыва предприятия.

Риски при вложении инвестиций в бизнес

Минимальные риски дают банковские вклады под фиксированный процент, редко превышающий 10 % годовых. Большую прибыль получают путем частного инвестирования. Подобные сделки всегда рискованны. Вероятность потери инвестиционного капитала снижается несколькими способами:

  1. Диверсификация портфеля . Что это такое? Экономический термин означает равномерное распределение бюджета между объектами капиталовложений. Инвестиции в развитие бизнеса одной компании несут неоправданные риски и возможность упустить дополнительную прибыль.
  2. Контроль . Он не требует постоянного наблюдения за котировочным экраном, но одного вложения недостаточно. Оптимально уделять портфелю внимание раз в неделю.
  3. Обучение . Чтение экономической литературы, отслеживание новостей, обмен опытом с преуспевающими инвесторами посредством книг, семинаров, вебинаров и тренингов двигает вперед мастерство вкладчика.
  4. Планирование . Инвестицию в бизнес-проект нельзя выполнять интуитивно. Позиция открывается только после четкого и аргументированного ответа на вопрос о том, почему я вхожу в сделку. Это касается и закрытия сделки. Опытные инвесторы советуют заранее составить четкий план, помогающий избегать эмоциональной торговли и просадок капитала.
  5. Разбираться в предмете инвестирования . Обязательный пункт, облегчающий оценку предприятия и выпускаемой продукции.
  6. Не превышать риски . Мысли о сделке не дают спать? Этого достаточно для ликвидации позиции. Определить оптимальную сумму поможет упражнение, где нужно закрыть глаза и представить, что вложенных денег нет. Чувство спокойствия — верный показатель правильного распределения бюджета.
  7. Торговля на собственные средства . Некоторые инвесторы совершают инвестиции в бизнес под залог имущества или прибегают к такому способу, как оформление кредита в банке, рассчитывая выплачивать с будущей прибыли. Это рискованный ход, который приведет к банкротству.

Грамотное управление, соблюдение плана и постоянный контроль над портфелем позволяют получать прибыль в долгосрочной перспективе.

Тщательный анализ и оценка вариантов инвестиций в бизнес, имеющихся знаний и финансовых возможностей требуют опыта. Некоторые вкладчики используют труд квалифицированного специалиста, некоторые познают искусство собственными силами. Каждый сам выбирает свой путь. Главное — не терять уверенности в своих силах и искать выгодные объекты для вложений.

Инвестиционный бизнес

Основной целью инвестиционного бизнеса является сохранение и приумножение капитала. Его суть заключается в том, что хозяйствующий субъект вкладывает временно свободные суммы в валюту, ценные бумаги, ПИФы, материальные или интеллектуальные ценности.

Преимущества и недостатки инвестиционного бизнеса

Инвестиционный бизнес — привлекательное направление деятельности, обладающее следующими преимуществами:

  • Возможность начать работу с небольшим стартовым капиталом. Бизнесмен самостоятельно определяет размер вложений, руководствуясь правилом, что инвестировать нужно ту сумму, которую он не боится потерять.
  • Шанс реализовать творческие идеи предпринимателя, повлиять на работу выбранной организации.
  • Возможность выбора между различными объектами для инвестирования и многочисленными бизнес-проектами.
  • Ориентация на будущее. По мере увеличения и диверсификации инвестиционного портфеля растет пассивный доход инвестора, который может обеспечивать безбедное существование на протяжении многих лет.
  • Неограниченная прибыль. Размер дохода инвестора неограничен, все зависит от того, насколько удачно выбран объект для вложения средств.

Следует отметить два ключевых недостатка инвестиционного бизнеса:

  1. Минимальные вложения приносят незначительный доход. Чтобы получать ощутимые дивиденды, нужно располагать большим начальным капиталом.
  2. Рядовой инвестор не может повлиять на развитие компании. Руководство организации определяет ассортимент выпускаемой продукции, производственную и кадровую политику по самостоятельно.

Виды инвестиций в бизнес

Все формы бизнес-инвестиций можно разделить по четырем квалификационным признакам:

По праву собственности

Если инвестор обладает значительным капиталом, он может вложиться в собственный бизнес. Этот путь, требует определенных знаний, личных усилий и временных затрат. К преимуществам такого выбора относится возможность самореализации и получения максимальной прибыли. Инвестиции в чужой бизнес не требуют личного участия в его развитии, сопряжены с меньшим риском для вкладчика. Минусы заключаются в сложности при выборе проекта, невозможности повлиять на развитие компании.

По объему финансирования

Полное финансирование предполагает, что все средства вносит один участник. Эта модель чаще всего используется при открытии собственного бизнеса. Частичное финансирование предполагает уставной капитал организации, формирующийся из средств большого числа акционеров, каждый из которых владеет своей компании.

По этапу финансирования

Инвестиционный бизнес предусматривает разные типы вложений, которые зависят от стадии развития компании. Объект инвестиций может находиться на этапе разработки или представлять из себя функционирующую организацию. В первом случае потенциальная прибыль и риски выше.

По способу получения дохода

Чаще всего инвестиционный бизнес предполагает пассивный доход: инвестор после вложений получает пассивный доход без непосредственного участия в проекте. Реже встречается активная форма: инвестиции направляются на развития собственного дела, а затем инвестор становится руководителем компании.

Инвестирование в бизнес — все тонкости процесса

Самая распространенная форма инвестиций, это инвестиции в бизнес. Это потому, что без инвестиций он не может существовать и развиваться. Под бизнесом, в широком смысле, понимается любая деятельность приносящая доход. К нему относится и торговля ценными бумагами, и биржевая спекуляция, и производственная деятельность, и многое другое.

Инвестирование в бизнес предполагает вложения средств инвестора в производственный капитал и сопутствующие его функционированию области, такие как социальная сфера, торговля, транспорт, реклама, строительство, интернет технологии. В большинстве своем, инвестирование в бизнес не предполагает быстрое получение прибыли или возврата капитала. Тем не менее, этот вид инвестирования привлекает очень многих инвесторов.

Инвестирование в бизнес может осуществляться в двух основных формах:

  • кредитное инвестирование,
  • прямое инвестирование.

При кредитном инвестировании инвестор привлекает кредиты банков или финансовых компаний для инвестирования. Для этого инвестор должен иметь залоговый инструмент для банка и подтверждение эффективности инвестиций в виде детального бизнес-плана. Финансовый институт, согласившийся выдать инвестору кредит, возвращает вложенные средства и банковскую маржу по выданному кредиту.

Условия инвестирования в бизнес при прямом методе связаны с участием финансирующей стороны в самом производстве непосредственно. Эти инвестиции также могут осуществлять финансовые институты (кроме банков) или инвестиционные фонды, но в этом случае они становятся совладельцами предприятия вместе с владельцами инвестиционного проекта. Очень многие бизнес — проекты финансируются частными инвесторами. Это касается небольших инвестиционных проектов или стартапов. Как правило, они не могут поддерживаться залоговыми инструментами, и не всегда экономически обоснованы. Инвесторы в бизнес такого рода вкладывают свои средства на условиях получения контрольного пакета компании, либо полностью берут компанию под свое управление.

Для таких проектов создаются венчурные фонды, которые сами ищут их и просеивают через собственное сито критериев эффективности. Венчурные фонды очень редко доводят инвестиционные проекты до стадии реализации. Как только появляются объективные признаки эффективности предприятия, и определяется возможность производства продукции, инвестиционный проект продается стратегическим инвесторам, которые реализуют его и организуют производство.

Практически, когда нужны инвестиции в бизнес, особенно в малый бизнес, они осуществляются через прямое инвестирование.

Как уменьшить риски инвестирования

В процессе инвестирование всегда имеются две стороны – инвестор и владелец бизнеса.

У инвестора стоит задача, в какой бизнес вложить деньги, да так чтобы их не потерять и получить доход от вложений, т.е. в первую очередь его интересуют риск инвестирования, а лишь потом доходность инвестиций.

У владельца бизнеса другая задача – как инвестиции в бизнес привлечь и не потерять его. Этот риск также является главенствующим при поиске инвестора.

В любом случае, задача снижения рисков для обоих участников инвестиционного процесса является актуальной.

Основные риски инвесторов

Условно риски инвесторов можно классифицировать:

  • юридические,
  • экономические,
  • финансовые,
  • организационные.

Инвестиции в бизнес должны быть закреплены инвестиционным договором. Можно найти множество шаблонов таких договоров в интернете, но жизнь гораздо разнообразней всех шаблонов. Поэтому лучше прибегнуть к помощи юристов, особенно, в прямых договорах инвестирования. Тогда, в случае неудачи инвестиционного проекта, у вас будет шанс вернуть часть своих вложений в проект, а в случае успеха, получать полностью причитающуюся вам прибыль.

Вкладывая деньги, инвестор обязан просчитать сам, или привлечь специалистов, экономическую эффективность инвестируемого проекта. Очень важно проверить исходные данные расчета и условия функционирования проекта, вероятность успешности проекта и оценить срок его окупаемости.

Если владелец предприятия предоставит вам бизнес-план проекта, тщательно проанализируйте все его разделы. Если бизнес-план демонстрирует очень высокую доходность, надо проявить максимум осторожности. Расчеты могут быть ошибочны или даже фальсифицированы.

Инвестиции в проект состоят из средств инвестора и владельца предприятия. Следует уточнить достаточно ли финансов для реализации проекта. Если бизнес-план требует финансового участия владельца бизнеса, то необходимо выяснить есть ли у него эти средства или источник их получения. Это предохранит инвестора от дополнительных финансовых вливаний.

Прежде чем делать инвестиции в бизнес — проекты, изучите область деятельности инвестируемого бизнеса. Если вы не имеете представления об этой теме или у вас нет специалиста в команде по инвестируемой теме, лучше не инвестировать. Наилучший вариант стать инвестором для бизнеса, который вы знаете, или который ясен для вашего понимания. Большинству владельцев с различным уровнем организации производства и прибыльности нужны инвестиции в бизнес, но инвестору важно вложить средства в хорошо организованное предприятие, иначе средства поглотит хаос инвестируемого предприятия. Рекомендуется посетить офис и производственные подразделения компании, в которую вы хотите вложить деньги. Иногда даже внешней оценки офиса, сотрудников и рабочей организации производства достаточно для принятия решения об инвестициях в этот бизнес.

Особенности инвестиционной политики и инвестиции в альтернативную энергетику.

Как обстоят дела в России с данным видом инвестирования и что следует учесть при инвестиции в АПК.

Основные преимущества и недостатки инвестиций в строительство жилья.

Формы и цели инвестиций в инновации и популярные направления.

Особенности инвестирования в клубный бизнес

Ночной клуб — это развлекательное заведение, где посетители могут отдохнуть, расслабиться, потанцевать, послушать хорошую музыку, посмотреть развлекательные программы, провести вечер в кругу друзей. Открытие ночного клуба и организация в нем досуга является одним из самых сложных видов предпринимательской деятельности, поэтому на открытие собственного ночного клуба решаются только имеющие большой опыт бизнесмены.

Сколько стоит открыть ночной клуб?

Чтобы открыть действительно популярный, приносящий неплохой доход ночной клуб, придется вложить в него не менее полумиллиона долларов.

Все зависит от амбиций и пожеланий бизнесмена — верхней планки нет, можно вложить в открытие ночного клуба и 5, и 10 миллионов долларов. Но и рентабельность ночного клуба составляет до 55%.

Выбор направления клуба

Прибыльность клуба зависит не только от суммы вложенных в него инвестиций. Залогом успеха клубного бизнеса является грамотное планирование бизнеса и удачно выбранное направление.

Сначала стоит изучить рынок. Необходимо собрать всю информацию о наличии ночных клубов в городе, их количестве, на каких посетителей они ориентированы, изучить сильные и слабые стороны конкурентов, проанализировать предлагаемые в имеющихся клубах услуги и цены. После изучения рынка следует определить свою целевую аудиторию, возможное количество посетителей, предполагаемое число посещений и средний чек. Так можно будет рассчитать будущие расходы и доходы. Стоит заранее продумать, какую направленность будет иметь ночной клуб, придумать какую-нибудь фишку, свою изюминку, чем можно будет заинтересовать и удивить посетителей.

Выбор подходящего помещения

К выбору помещения под ночной клуб следует отнестись с особой тщательностью, ведь от этого зависит популярность будущего клуба. Помещение должно соответствовать определенным параметрам. Площадь помещения должна быть не менее 1000 кв. метров, а высота потолков — не менее 4,5 метров. Главное, чтобы в помещение можно было создать комфортные условия.

Немаловажную роль играет и место нахождения клуба. Многие открывшиеся клубы так и не смогли стать прибыльными из-за плохого расположения, хотя в них были вложены немалые средства и раскручивались эти клубы профессиональными промоутерами.

Помещение лучше всего брать в долгосрочную аренду, так как клубный бизнес является недолговечным и через 3-4 года работы придется менять или специализацию, или место нахождение клуба.

Обустройство помещения

Если помещение нуждается только в небольшом косметическом ремонте и перепрофилировании, то максимальный размер вложений в такое помещение (1000 кв.м) составит около 500 000 долларов. А если помещение нуждается не только в капитальном ремонте, но и в дизайне и специализированном оформлении, тогда придется вложить около 1-1,5 млн. долларов.

Проектно-монтажные работы рассчитываются из расчета около 100-200 долларов/кв.м. Сюда входит установка пожарной сигнализации и гидранта, вентиляции, кондиционирования воздуха, водоснабжения, отопления, канализации и электроснабжения. Также следует решить вопрос с электроснабжением внешних сетей и теплоснабжением.

Подготовка проекта обойдется предпринимателю в 2 доллара/кв. м. В эту цену входит не только стоимость работы, но и все необходимые согласования. Но эта цена может быть и значительно больше, все зависит от пожеланий заказчика и сложности проекта. Проект обычно подвергается изменениям во время работы, и к сдаче-приемке работ эти изменения могут достигнуть 40%.

Самой затратной частью работ является установка системы вентиляции и кондиционирования воздуха — около 40% от всей стоимости работ. Затраты на отопление составят 20%, на электрику — 30%, на канализацию и водоснабжение — 10%.

Обустраивая помещение под ночной клуб, не стоит забывать, что главное — это стиль, который будет присущ только этому клубу, поэтому стоит обратиться к профессиональному дизайнеру, который поможет его создать.

Оборудование в ночном клубе

Самую затратную часть составляют расходы на звуковое и световое оборудование. Самостоятельно купить и смонтировать это оборудование невозможно, поэтому еще на стадии проектно-монтажных работ следует пригласить профессиональную фирму по установке света и звука. Мастера учитывают самые разные параметры помещения: форму, площадь, высоту потолков, отделку стен и даже расположение мебели в клубе.

Набор световой аппаратуры зависит от стилистики музыки в клубе. Например, для выступления эстрадных исполнителей и музыки в стиле диско необходимы яркие разноцветные лучи и зеркальные шары, а для молодежных вечеринок, где звучит транс, потребуется холодное голубое или синее освещение и зеленые лазеры.

Установить качественный свет и звук в клубе, где основной танцзал занимает 150 кв. метров, можно за 15 тыс. долларов. При этом две трети из этой цены уйдет на свет и одна треть — на звук. Монтаж света всегда стоит дороже из-за сложности работы.

Если в клубе планируется выступление музыкантов и ди-джеев, то нужна довольно дорогая профессиональная звуковая аппаратура большой мощности. Если же такие выступления не планируются, то на звуковой аппаратуре на 20% можно сэкономить.

Монтаж аппаратуры обойдется в 10-15% от стоимости самого оборудования.

Приобретать и устанавливать световое и звуковое оборудование следует еще на стадии ремонтных работ, иначе неизбежны дополнительные расходы: придется нарушать отделку помещения, долбить потолки и производить другие необходимые работы, не входящие в первоначальный бюджет.

Персонал в ночном клубе

Чтобы просчитать, сколько стоит открыть ночной клуб, кроме затрат на аренду и обустройство помещения, закупку оборудования, следует учесть и расходы на привлечение квалифицированного персонала, оплату труда работникам клуба. Необходимо нанять именно опытных работников, которые смогут создать в клубе особую специфическую атмосферу, присущую именно данному заведению.

От того, насколько правильно подобран персонал, зависит и уровень доходов ночного клуба. Так, очень многое зависит от ди-джея, который ставит посетителям нужную музыку, и от бармена, который готовит различные алкогольные коктейли и ведет расход напитков в баре. Также следует подобрать опытных администраторов, директора, музыкантов, танцоров, поваров и других не менее важных для деятельности клуба работников.

Любой ночной клуб пытается завоевать и удержать постоянных клиентов. От этого зависит выживаемость клуба. Поэтому для достижения этой цели необходимо привлечь профессиональных промоутеров и консалтеров, которые будут заниматься стратегией ведения бизнеса.

Система охраны

Ни один ночной клуб не может обойтись без надежной системы охраны. В ее обязанности входит не только поддержание порядка в ночном клубе, но и осуществление фэйс-контроля на входе. Можно составить договор с лицензированным частным охранным агентством, которое предоставит опытных секьюрити.

Открытие собственного ночного клуба — затея не из дешевых. Следует понимать, что, кроме стартовых инвестиций, в клубный бизнес потребуются постоянные финансовые вложения в дальнейшее развитие клуба. Поэтому этот бизнес очень долго окупается (до двух лет), несмотря на высокую доходность.

Также стоит учесть, что банки не кредитуют этот вид предпринимательства, придется использовать только личные средства или брать нецелевой кредит.

Инвестиции в бизнес

Бизнес — особенно стартапы — не может развиваться без инвестиций. Грамотная стратегия финансовых вливаний может принести неплохие дивиденды, а выйти на окупаемость проекта предприниматель может за более короткие сроки.

Инвестиции в бизнес это финансирование коммерческой деятельности напрямую, без участия посредников, без использования сложного инструментария.

Инвестиции в бизнес это вложение материальных и нематериальных средств в производство товара, оказание услуги.

Инвестирование в бизнес можно привлекать, не имея собственного капитала и дохода. Для этого необходимо найти источники финансирования и продумать бизнес-идею до мелочей. Предприниматель получает возможность развивать свою организацию, внедрять новые идеи, действовать по своему усмотрению.

Необходимо также помнить о риске потери капитала, возможном нескором получении прибылей от проекта, необходимости постоянно изыскивать источники финансирования, искать спонсоров проекта и инвесторов.

Инвестирование в бизнес подразумевает создание и ведение коммерческой деятельности. Это формирование штата работников(наём рабочей силы и предоставление им всех необходимых условий труда), организация трудового и производственного процесса путем приобретения или аренды необходимого оборудования, производственных и административных площадей, сырья и материалов, инструментов и всего, что необходимо для изготовления готовой продукции/услуги.

Успешность и востребованность вложений в бизнес обуславливается тем фактом, что на финансовом и инвестиционном рынке присутствует большое число инвесторов, ищущих подходящий им инвестиционный проект для извлечения прибыли с одной стороны, а также множество авторов идей и проектов, ищущих средства для их воплощения с другой. Инвестиции в бизнес способны связать обоих этих участников инвестиционного процесса и обеспечить их потребности.

Однако каждому инвестору, заинтересованному в подобном виде инвестиций необходимо четко понимать, что бизнес инвестиции имеют множество нюансов и особенностей, что обуславливает некоторые инвестиционные риски.

В первую очередь инвестору необходимо хорошо разбираться в той отрасли или сфере экономики, к которой относится объект его вложений. Нужно понимать всю подноготную и разбираться в юридических тонкостях заключения и оформления инвестиционной сделки.

Если же необходимых знаний и опыта инвестор не имеет, а желание инвестировать именно в этот объект присутствует, рационально прибегнуть к консультациям и информационной поддержке квалифицированных специалистов и компетентных в этих вопросах юристов.

Следующий риск или подводный камень вложений в бизнес заключен в том факте, что инвестируя в оригинальную идею, инвестор не всегда может правильно оценить размер будущей прибыли от её реализации, а также степень востребованности идеи на рынке со стороны потенциальных клиентов.

В результате инвестор может потерять вложенные средства, однако если идея окажется удачной размер полученной прибыли может превышать её запланированные значения в несколько раз.

Золотое правило инвестирования — чем выше процент возможного дохода, тем выше риски его получения. Именно от данного утверждения необходимо отталкиваться всем начинающим инвесторам.

В бизнес с нуля

Возможными объектами для вложения могут выступать не только оригинальные идеи, но и уже функционирующие, доказавшие свою состоятельность.

Здесь инвестору необходимо выяснить первопричину того, почему собственник привлекает средства в уже запущенный проект.

Вполне возможно, что проект не настолько успешен насколько о нем говорят. Однако, зачастую, причины совсем в другом. К примеру, собственник решил отойти от дел, или ему понадобились свободные деньги, или же он планирует открыть другой бизнес.

Самый простой способ финансирования — инвестировать в стартап собственные средства. Однако такой вариант очень редкий. Как правило, деньги есть у одних, а бизнес-идеи — у других людей. Поэтому второй способ — найти инвесторов, которые смогут профинансировать проект. Таких людей еще называют бизнес-ангелами.

Ищут вкладчиков на специальных площадках, инвестиционных форумах. Иногда случаются и уникальные ситуации, когда заинтересованных партнеров сводят жизненные ситуации.

Однако найти инвестора — большая удача. Чаще всего стартаперы прибегают к кредитам или программам государственного финансирования малого и среднего бизнеса.

В готовый бизнес

Инвестиции в готовый бизнес предлагают инвестору множество преимуществ:

  • возможность получения уникального и эксклюзивного опыта и знаний по ведению бизнеса
  • отсутствие стресса от запуска новой никем не опробованной идеи
  • существенная экономия времени и средств.

В готовый бизнес вкладывать средства инвесторов проще: уже есть отчетность, оборотные ведомости, можно заложить оборудование, недвижимость, сам бизнес, взяв кредит на его развитие. Банки охотнее кредитуют тех, с кого есть, что взять, в случае фиаско.

Некоторые виды бизнеса кредитуются на льготных условиях. Происходит это в том случае, если государство или власти региона заинтересованы в развитии данного направления предпринимательской деятельности. Организаторам бизнеса предоставляются не только кредиты со сниженной процентной ставкой, но выгодные условия деятельности, льготы по налогам, субсидии.

Недостатки вложений в готовые бизнес-проекты:

  • в случае долевого участия возможны разногласия с партнёрами
  • высоко рисковый актив
  • законодательные и бюрократические барьеры
  • необходимость наличия профильных знаний, навыков и опыта предпринимательской деятельности
  • ситуативность и сезонность многих видов предпринимательской деятельности, что ведёт к неопределенности.

В малый бизнес

На рынке малого бизнеса сложилась такая ситуация, что начинающим бизнесменам сегодня очень сложно найти ресурсы для запуска их проектов. Банки кредитует крайне не охотно, да и условия на которых предоставляются займы не самые выгодные.

Именно поэтому бизнесмены обращаются за помощью к частным инвесторам. Для тех инвестиции в малый бизнес очень интересны хоть и несут не мало рисков и проблем.

Инвестиции в малый бизнес это финансирование инвестором не крупной фирмы, имеющей четкий план по созданию и реализации товара или услуги.

Рынок мелкого предпринимательства в нашей стране ещё недостаточно развит, поэтому при ведении переговоров частным инвесторам необходимо быть крайне внимательными.

Необходимо тщательным образом изучить всю представленную документацию, включающую в себя подробный бизнес-план и другие документы.

Предлагаемая инвесторам идея должна быть прописана от и до. От того в чём её суть и ценность, до пошагового плана по воплощению её в жизнь и получению прибыли.

Должна быть расписана расходная и доходная часть, на что будут идти траты и из чего извлекаться доход.

Нельзя обходить вниманием и сам договор об инвестировании, особенно пункты прав и обязанностей сторон, а также распределения доходов.

Основные способы инвестирования в малый бизнес:

  • покупка бизнеса на этапе банкротства (возвращение бизнес-проекта к жизни и стабильному функционированию сулит инвестору ощутимый доход по причине того, что проекты на этапе банкротства продаются по очень низкой и выгодной цене)
  • покупка доли в бизнесе (инвестор получает право на распределение дохода плюс становится его совладельцем)
  • предоставление займа на развитие бизнеса (дивиденды по результатам деятельности)

Привлечение средств на средний и крупный бизнес требует более жесткого и рационального подхода. Необходимо продумать стратегию инвестирования, пошаговую реализацию бизнес-плана. Важно продумать варианты, что нужно будет делать, если случится форс-мажор или бизнес не принесет ожидаемой прибыли. Разумнее всего прибегнуть к услугам страховщиков, которые смогут застраховать бизнес-риски.

Классификация бизнес инвестиций

Вложения в предпринимательскую деятельность (бизнес) можно классифицировать на основании следующей группы признаков:

  • этап или фаза инвестирования (инвесторы вкладывают собственные активы либо на этапе запуска (начальном), либо на этапе функционирования проекта. Различия в том, что на этапе запуска значительная доля вкладываемых ресурсов уходит на рекламу и раскрутку идеи. При инвестициях в готовый бизнес-проект такого рода расходы в несколько раз меньше, либо совсем отсутствуют.)
  • размер инвестиций (выделяют полное либо частичное инвестирование. Полное инвестирование осуществляется в проект с понятным бизнес планом и стратегией его развития. Другими словами в проект в котором инвестор уверен, либо в собственный бизнес)
  • форма вложений (инвесторы вкладывают в производственные активы (технологические линии, сырье, материалы, инструменты и другое, что необходимо для производства), либо в ценные бумаги компании)
  • принадлежность бизнес идеи (финансирование собственных либо сторонних идей)
  • вид заработка (возможны два варианта, заработок может быть либо активным, либо пассивным. Активным его будут называть, когда инвестор принимает непосредственное участие в развитии и управлении проектом. Пассивным, когда инвестор лишь получает дивиденды от функционирования проекта.)

Инвестиции в бизнес — что это такое, с чего начать и где найти деньги для вложений?

Бизнес предполагает вложение денег. Инвестиции в бизнес приумножают капитал, становятся источником пассивного дохода. Здесь не нужно иметь большой стартовый капитал. Важнее дисциплинированность, готовность к обучению и меняющимся условиям предпринимательства.

Варианты инвестиций в бизнес

Средства вкладывают в свой или чужой проект. Каждый вид инвестиций в бизнес имеет преимущества и недостатки. Выбор зависит от финансовых возможностей и целей инвестора.

Свой бизнес Чужой бизнес
Свободное время Поначалу отнимает много времени Вид инвестиций в бизнес требует минимальных временных затрат
Самореализация Обретение возможности развиваться в любимом деле и получать прибыль Вложение инвестиций в бизнес третьего лица не предполагает участие инвестора в развитии компании. Предложение вклада равноценно помощи
Риск Инвестиции в развитие бизнеса предполагают 100%-ю ответственность за вложенные деньги Доля ответственности и риска снижена распределением ее между всеми участниками проекта, независимо от того, вкладывались ли собственные средства, брался ли кредит или были инвестиции в бизнес под залог
Экспертность Требуются знания ведения бизнеса и профессиональные навыки в выбранной отрасли Инвестиции в чужой бизнес требуют знаний инвестирования, остальные вопросы решает руководство проекта
Объем вложений Инвестиции в развитие бизнеса производятся владельцем в полном объеме Вкладчик сам определяет сумму вклада, исходя из потенциальной выгоды и финансовых возможностей

Собственный стартап — вид инвестиций в бизнес. Он требует материальных вложений, трату сил, времени и применение профессиональных навыков. Без финансовой возможности продвижения собственного проекта можно сделать инвестиции в чужой бизнес. Сумма вклада определяется заранее, а риски распределяются пропорционально между всеми участниками проекта. Варианты инвестиций в бизнес:

  • покупка ценных бумаг предприятия . Распространенная схема привлечения денежных масс предприятием — выпуск акций или облигаций. Успешное использование метода потребует изучения экономической литературы, специфики формирования цены и опыта покупки ценных бумаг. Способна приносить стабильную прибыль в долгосрочной перспективе. Перед вложением инвестиций в бизнес предприятия нелишним будет ознакомиться с его финансовой отчетностью, поведением котировок компании в прошлом, выяснить репутацию проекта;
  • инвестиции в бизнес частного лица не требуют больших сумм, но приносят прибыль в долгосрочном периоде. Сделка требует тщательного анализа, проверки работы субъекта и актуальности выпускаемой продукции на рынке. При грамотном подходе к вложению однократная инвестиция в бизнес частного лица способна стать источником стабильного дохода;
  • инвестиции в долю бизнеса — оптимальный вариант инвестиций в бизнес при отсутствии материальной возможности открытия собственного дела. Степень владения и ответственности делится между участниками проекта пропорционально размеру инвестиции в долю бизнеса. Условия долевого участия заранее прописываются в уставных документах предприятия;
  • инвестиции за долю в бизнесе . Вкладчику поступают предложения приобретения части проекта. Отличие от предыдущего вида вложений заключается в форме собственности. В первом случае прибыль носит денежный характер. А в случае инвестиций за долю в бизнесе приобретаются материальная составляющая стартапа и права долевого участия в управлении проектом;
  • инвестиции в проекты малого бизнеса или стартапа . Сравнительно бюджетный вид инвестиций в бизнес, требующий тщательного изучения ниши. Молодые предприятия не имеют гибкости крупного предприятия с многокомпонентным производством. Инвестиция в проекты малого бизнеса повышает риски, но дает возможность приобретения крупного предприятия по бросовой цене;
  • паевые инвестиционные фонды (ПИФ) — форма пассивного дохода, позволяющая совершать вложения инвестиций в бизнес без собственного вмешательства. Здесь важен первый этап — выбор фонда. Проверенная компания способна приумножать инвестиции в бизнес в долгосрочном периоде.

Вложение инвестиций в бизнес: как выбрать проект?

Отношение к инвестированию как к бизнесу превратит вложения в источник пассивного дохода. Но как выбрать объект вложений? Для этого необходимо оценить:

  • поведение руководства компании в прошлом и стратегию развития предприятия . Постоянная смена деятельности — признак нестабильности. Для инвестиций в бизнес-проект нужно искать компании, которые работают на рынке уже не один год и успели зарекомендовать себя с положительной стороны;
  • поведение цены в прошлом . Если котировки ценных бумаг компании показывали хороший рост в прошлом, то шансы на повторение подобного в будущем выше, чем у «спокойных» компаний;
  • возраст организации . Молодой стартап тяжело поддается оценке перспектив для инвестиций в бизнес-проект. Он либо озолотит инвестора, либо прогорит вместе с вложенными средствами. Быстрая прибыль с завышенными рисками или стабильный доход с минимальными просадками? Решает инвестор;
  • востребованность продукта или услуги предприятия на рынке как показатель выгоды инвестиции в развитие бизнеса. Не реклама, а качество и актуальность продукции. Умение рассуждать самостоятельно выделяет успешных инвесторов;
  • глобальность . Проекты, нацеленные на внешний рынок, несут меньше рисков. Это связано с большей областью сбыта продукции и легкостью поиска целевой аудитории. Например, компания по разработке роботизированного пса-поводыря будет иметь больше успеха в странах Европы, чем на постсоветском пространстве;
  • экспертность . В книге Роберта Дж. Хэгстрома «Уоррен Баффет. Как 5 долларов превратить в 50 миллиардов. Простые правила великого инвестора» упоминалось, что Баффет ищет компании, ведущие понятный для него бизнес. В этом можно убедиться на практике. Билл Гейтс и Уоррен Баффет дружат долгое время, но Уоррен никогда не покупал акций Microsoft. Объясняет инвестор поступок отсутствием компетенции в области компьютерных технологий. Зато инвестиции в бизнес-проект Gillette принесли Баффету прибыль в размере 27 % в период с 1984 по 1990 год.

Где найти деньги для инвестиций в бизнес?

Ключевые качества профессионального инвестора — дисциплина, холодный рассудок, выверенная схема работы. Отсутствие одного критерия — путь к потере инвестиционного капитала. Потому оптимальным вариантом остаются инвестиции в бизнес собственных накоплений. Сумма должна быть такая, с которой легко расстаться в случае неудачного прогноза. Иначе мысли о потере средств помешают трезвому выбору и оценке.

Такой вариант, как оформить кредит в банке, совершить инвестиции в бизнес под залог имущества или займа у знакомых допустим в случае точного расчета возможных рисков. Любая инвестиция в бизнес-проект несет возможность потери капитала. Потому важно еще перед взятием долговых обязательств рассчитать возможность выплаты долга из основного источника дохода и настроиться на это морально. В противном случае страх перед неизбежностью помешает трезвой работе и рациональному выбору объекта инвестиций. Создание долгового давления при инвестициях в развитие бизнеса туманит разум и увеличивает риск срыва предприятия.

Риски при вложении инвестиций в бизнес

Минимальные риски дают банковские вклады под фиксированный процент, редко превышающий 10 % годовых. Большую прибыль получают путем частного инвестирования. Подобные сделки всегда рискованны. Вероятность потери инвестиционного капитала снижается несколькими способами:

  1. Диверсификация портфеля . Что это такое? Экономический термин означает равномерное распределение бюджета между объектами капиталовложений. Инвестиции в развитие бизнеса одной компании несут неоправданные риски и возможность упустить дополнительную прибыль.
  2. Контроль . Он не требует постоянного наблюдения за котировочным экраном, но одного вложения недостаточно. Оптимально уделять портфелю внимание раз в неделю.
  3. Обучение . Чтение экономической литературы, отслеживание новостей, обмен опытом с преуспевающими инвесторами посредством книг, семинаров, вебинаров и тренингов двигает вперед мастерство вкладчика.
  4. Планирование . Инвестицию в бизнес-проект нельзя выполнять интуитивно. Позиция открывается только после четкого и аргументированного ответа на вопрос о том, почему я вхожу в сделку. Это касается и закрытия сделки. Опытные инвесторы советуют заранее составить четкий план, помогающий избегать эмоциональной торговли и просадок капитала.
  5. Разбираться в предмете инвестирования . Обязательный пункт, облегчающий оценку предприятия и выпускаемой продукции.
  6. Не превышать риски . Мысли о сделке не дают спать? Этого достаточно для ликвидации позиции. Определить оптимальную сумму поможет упражнение, где нужно закрыть глаза и представить, что вложенных денег нет. Чувство спокойствия — верный показатель правильного распределения бюджета.
  7. Торговля на собственные средства . Некоторые инвесторы совершают инвестиции в бизнес под залог имущества или прибегают к такому способу, как оформление кредита в банке, рассчитывая выплачивать с будущей прибыли. Это рискованный ход, который приведет к банкротству.

Грамотное управление, соблюдение плана и постоянный контроль над портфелем позволяют получать прибыль в долгосрочной перспективе.

Тщательный анализ и оценка вариантов инвестиций в бизнес, имеющихся знаний и финансовых возможностей требуют опыта. Некоторые вкладчики используют труд квалифицированного специалиста, некоторые познают искусство собственными силами. Каждый сам выбирает свой путь. Главное — не терять уверенности в своих силах и искать выгодные объекты для вложений.

Клубный дом: особенности инвестирования на первичном рынке недвижимости

Популярность строительства многоквартирных домов клубного типа и отсутствие достаточной информации в отделах продаж застройщиков о том, а есть ли какие-либо юридические тонкости, связанные с приобретением квартир в таких домах, вызывает необходимость обобщить вопросы инвесторов и предоставить типовые ответы на них.

В частности, довольно часто инвестора спрашивают:

Что такое клубный дом?

  • Просто один из маркетинговых способов найти инвестора. Обычно, это многоквартирный дом (возможно, с незначительным количеством квартир на этаже). Используя в названии жилого дома или комплекса словосочетание «клубный дом» сотрудники отделов продаж чаще всего информируют инвесторов об элит-классе и повышенном комфорте такого дома.

Есть дополнительный риск в том, что это клубный дом?

  • Абсолютно никакого — риски остаются те же, что и при покупке жилья в любой новостройке. Для их оценки нужно изучить разрешительную документацию, проверить участников строительства, тщательно подойти к подготовке соответствующего договора об инвестировании средств в новостройку. Только при условии полной проверки и последующего сопровождения заключения договоров с застройщиком можно уменьшить риски инвестирования.
  • Желательно также ознакомиться с проектом договора с будущим частным ЖЭКом, поскольку в клубных домах могут быть запланированы дополнительные услуги, связанные с охраной территории, предоставлением других услуг, связанных с обеспечением повышенного комфорта жителей, который будет влиять на размер ежемесячной платы за обслуживание такого дома.

Механизм инвестирования в клубные дома?

  • Отдельного механизма нет, поскольку, как правило, речь идет об обычном объекте жилищного строительства. При строительстве таких домов застройщики используют различные схемы привлечения средств и продажи жилья, существующих на первичном рынке недвижимости.

Александр Петрик, юрист ЮФ «Центр правового консалтинга»

Юридический консалтинг по вопросам проверки (оценки) застройщика и объекта недвижимости

  • Какие формы и способы привлечения денежных средств в жилищное строительство. Часть І. Механизмы, предусмотренные законом
  • Какие правовые схемы и способы финансирования жилищного строительства существуют? Часть ІІ. Альтернативные механизмы
  • Юридическая помощь. Консультация при покупке квартиры в новостройке
  • Нужен ли юрист при покупке квартиры и на что стоит обратить внимание?
  • Какие риски при покупке квартиры в новостройке?
  • Какие правила покупки квартиры в новостройке нужно знать?
  • Какие виды инвестиционных договоров на строительство существуют?
  • Риски при подписании предварительного договора купли продажи в строящемся доме
  • Какие документы должны быть у застройщика при покупке квартиры?
  • Стоит ли покупать квартиру через ценные бумаги? Целевые облигации в строительстве
  • Договор купли-продажи имущественных прав на квартиру: за и против
  • Схемы и способы покупки квартиры в новостройке
  • Какие риски при инвестировании в новостройку существуют?
  • Какие документы нужны при покупке квартиры в новостройке?
  • Новые условия строительства. Какие изменения произошли?
  • Строительный подряд. «Неожиданные» изменения в проектно-сметной документации
  • Покупка имущественных прав на квартиру, как вывести застройщика «на чистую воду»: история из личного опыта
  • Квартира по доверенности: покупать или не покупать?
  • Покупка квартиры по инвестиционному договору: адаптация схемы с инвестированием в условиях изменения законодательства
  • Покупка квартиры в новостройке через дериватив: правда ли то, что нам говорят?
  • Прекрасная квартира от застройщика в «клубном доме» и кабала в подарок
  • Привлечение ИСИ средств в строительство жилья по инвестиционным договорам: действия в пределах требований законодательства или, как обычно, – на «грани фола»?
  • Покупка квартиры по предварительному договору: есть ли юридические риски?
  • Договор о делегировании функций заказчика строительства: можно ли его заключать?
  • Покупка квартиры через фонд финансирования строительства: существуют ли юридические риски?
  • Покупка квартиры через облигации: все за и против?
  • Членство в кооперативе как способ приобретения квартиры: надежна ли инвестиция?
  • Покупка квартир в новостройках: что необходимо знать инвестору?
  • Клубный дом: особенности инвестирования на первичном рынке недвижимости
  • Переуступка: на что нужно обратить внимание при покупке квартиры у предыдущего владельца
  • Инвестирование с привлечением кооператива: что изменилось?
  • Обращаться ли к юристу при возникновении спора с застройщиком или решать проблемы самостоятельно?

Инвестиции в бизнес: как привлечь

Инвестиции в бизнес бывают разные. В современной экономике существует множество вариантов вложения финансовых средств, например, можно вложить деньги:

  • в стартап;
  • в производство какой-либо продукции;
  • в гостиничный бизнес;
  • в ресторанный бизнес и др.

Обычно инвестиции и бизнес –слова упоминаемые вместе, так как любое дело требует финансовых вложений, особенно на этапе развития. Мечтой любого предпринимателя является объявление такого содержания: «предлагаю инвестиции для бизнеса». В реальной жизни финансовые средства для развития бизнеса приходится искать при помощи различных способов.

Инвестиции в реальный бизнес являются наиболее предпочтительным вложением финансовых средств, особенно в периоды нестабильности мировой экономики. Безусловно, с одной стороны есть большой риск не возврата в короткий срок вложенных инвестиций, но наличие бизнеса, пусть даже и в будущем может принести реальный стабильный доход, в отличие от ценных бумаг, полностью зависящих от конъюнктуры финансового рынка.

Периоды экономического спада всегда сменяются ростом экономики. А потребности людей в еде, тепле, лечении, познании мира не меняются столетиями. Инвестиции в реальный бизнес в современном мире имеют шанс стать наиболее прибыльными и стабильными.

Где найти инвестиции для бизнеса каждый предприниматель решает сам.

К наиболее широко распространенным методам относят:

  • использование собственных источников финансирования;
  • кредиты банков;
  • средства инвестора.

Сложная экономическая ситуация предопределяет наибольший спрос населения на удовлетворение бизнесом основных потребностей.

Среди широко распространенных предприятий удовлетворяющих такие потребности стоит отметить такие виды бизнеса как:

Инвестирование в гостиничный бизнес

Инвестиции в гостиничный бизнес немного отличаются от других видов вложений в недвижимость (см. Инвестирование в недвижимость: основные направления). Гостиничный номер сдается в течении года несколько десятков, а то и сотен раз. Такие условия позволяют достаточно быстро адаптироваться к изменениям спроса и предложения и, соответственно, получать более высокую прибыль там, где другие ее не только не получают, но и остаются в убытке.

Гостиничный бизнес предполагает несколько видов владения недвижимостью:

  • договор собственности;
  • договор управления;
  • договор франшизы;
  • договор аренды.

В зависимости от того, какой долей владеет или управляет инвестор, он может рассчитывать на рост выплат на инвестированный капитал или рост выручки и капитализации отеля. Необходимо помнить, что при покупке или строительстве отеля могут возникнуть определенные трудности, причем совершенно разные.

Особенности покупки гостиницы

При покупке гостиницы необходимо обратить внимание на следующие вопросы:

  • достоверная оценка объекта;
  • достоверная оценка доходов гостиницы.

Оценка гостиницы часто осуществляется с точки зрения объекта недвижимости (см. Оценка инвестиционной привлекательности объекта недвижимости) и поэтому не учитывает нюансов, связанных с гостиничным бизнесом, а именно они часто увеличивают или уменьшают реальную стоимость гостиницы.

Оценка доходов гостиницы так же не всегда возможна в силу объективных и субъективных причин связанных с российским законодательством. При покупке гостиницы за границей сложности так же существуют, так как часто невозможно оценить реальную стоимость гостиничного бизнеса.

Особенности инвестирования в строительство гостиницы

В отличие от покупки гостиницы, инвестирование в строительство гостиничного объекта имеет трудности, связанные с тем что:

  • деньги на строительство нужно выделить сегодня, а доход можно будет получать лишь через несколько лет;
  • в случае необходимости использования банковского кредита необходимо убедить в банк в том, что гостиница будет пользоваться большим спросом и банк без проблем получит назад свои средства, а это бывает сделать очень сложно, если проект есть лишь на бумаге.

Совет! Несмотря на все сложности, инвестирование в гостиничный бизнес является прибыльным, так как человечество считает путешествие особой ценностью и спрос на гостиничные услуги будет всегда.

Инвестирование в ресторанный бизнес

Бизнес инвестиции в ресторанный бизнес лишь на первый взгляд кажутся доступными любому.

Ресторанный бизнес можно:

  • выстроить с нуля;
  • купить готовый бизнес;
  • взять ресторан в аренду.

Специалисты советуют вкладывать инвестиции в действующий бизнес с уже налаженными бизнес-процессами. В этом случае инвестор не тратит время и финансовые средства на всевозможные согласования и строительные работы.

Инвестиции в арендный бизнес так же могут быть интересны с точки зрения начинающего инвестора, не определившегося до конца с направлением инвестирования. В этом случае аренда ресторана позволит окончательно определиться в вопросе покупки или отказе от нее.

Совет! Стоит попробовать взять в аренду ресторан, который планируется купить. В этом случае инвестор увидит объективную картину предстоящих расходов и доходов.

Оценку ресторана в целях инвестирования стоит проводить по следующим критериям:

  • географическое расположение объекта;
  • история ресторана;
  • технико-экономические характеристики помещения;
  • характеристика клиентской базы;
  • затраты на возможное переоборудование, если таковое планируется;
  • финансовые показатели деятельности ресторана.

Ресторан, который находится в людном, выгодном месте всегда будет иметь хорошую посещаемость, поэтому именно география места наиболее важный критерий при покупке объекта. Для ориентира стоимость ресторанного бизнеса должна примерно равняться прибыли за несколько лет.

Совет! Несмотря на то, что финансовые показатели работы ресторана важны, не стоит слишком обращать на них внимание, так как новая команда менеджеров может улучшить результаты… или ухудшить.. если команда собрана не совсем правильно.

Задачи инвестиционной деятельности

Задачи инвестиционного бизнеса – вложение финансовых средств в:

  • финансовые инструменты;
  • прибыльные предприятия;
  • инновационные технологии;
  • стартапы и др.

Инвестиционный бизнес – проектирование будущей прибыли и залог дальнейшего развития экономики.

Проектирование бизнес процесса инвестиционной деятельности должно дать ответы на следующие вопросы:

  • цель инвестиционного проекта;
  • размер необходимого финансирования;
  • источники финансирования проекта;
  • предполагаемые сроки окупаемости проекта;
  • потенциальные инвесторы.

Несмотря на сложности в экономике России инвестиционная привлекательность российского бизнеса остается на довольно высоком уровне в силу сравнительно большей доходности по отношению к зарубежным предприятиям.

Как бы неожиданно это не звучало, но российская доходность в 10-15% является мечтой для многих предпринимателей за рубежом. Единственной проблемой является то, что эта рублевая доходность, а курс рубля к доллару не вызывает оптимизма.

Показатели эффективности инвестиционного бизнес проекта можно объединить в две группы:

  • показатели, которые рассчитываются с использованием концепции дисконтирования;
  • показатели, рассчитываемые без использования концепции дисконтирования.

Совет! Показатели первой и второй группы общеизвестны и общедоступны, но расчет некоторых достаточно труден, поэтому стоит рассмотреть варианты их расчета в специальных программах или в табличном редакторе EXCEL.

К первой группе показателей относятся расчеты:

  • чистой текущей стоимости;
  • внутренней нормы доходности;
  • доходности дисконтированных инвестиций;
  • срока окупаемости с учетом дисконтирования;
  • максимального денежного оттока с учетом дисконтирования.

Ко второй относят расчеты таких показателей как:

Эти показатели значительно облегчат решение задачи инвестиционного бизнес проекта.

Совет! Вложение инвестиций в новое дело задача ответственная, не стоит игнорировать мнения профессионалов в той области, где намечается покупка или аренда бизнеса!

Ссылка на основную публикацию